A Investopedia arra törekszik, hogy a befektetők számára elfogulatlan, átfogó értékeléseket és minősítéseket biztosítson a pénzügyi termékek és technológiák számára. 2009 óta, amikor a mobil alkalmazások mainstreamé váltak, a robo-tanácsadók a befektetési és pénzügyi technológiai ökoszisztéma fontos részévé váltak, és egyre szélesebb körben használatosak. De nem minden robo-tanácsadó nyújtja ugyanazokat a szolgáltatásokat vagy gondoskodik azonos típusú ügyfeleknek. Néhányan aktív befektetők számára készült, mások olyan ügyfelekre irányulnak, akik pénzügyi, megtakarítási és családi költségvetésük kezelésére törekednek. Elkötelezettek vagyunk az iránt, hogy minden szinten segítsük a felhasználókat az igényeikhez megfelelő robo-tanácsadó megtalálásában. Ennek érdekében átfogó rangsorolási módszert dolgoztunk ki a négy legfontosabb kategóriába tartozó legjobb általános robo-tanácsadók és a legjobb robo-tanácsadók megtalálására.
Csapatunk
Felülvizsgálati csoportunkat Theresa W. Carey vezette, aki 1992-ben írta az első online brókerek áttekintését. Több mint 27 éve hivatalnok az online kereskedelem és befektetési platformok területén. James Chen a Kereskedelmi és Befektetési Oktatási Igazgatónk. Luke Conway a társszerkesztőnk. Szakértői véleményező csapatunkba tartoznak veterán kereskedők, pénzügyi piaci szakértők, befektetési oktatók és évtizedes tapasztalattal rendelkező kutatók, akik mind jártasak a pénzügyi technológia alkalmazásában és áttekintésében.
A felülvizsgálati folyamat
Kialakítottuk azt a rendszert, amely kilenc kulcskategória és 49 változó alapján osztályozza a robo-tanácsadókat. Minden kategória tartalmazza azokat a kritikus elemeket, amelyeknek a felhasználóknak alaposan értékelniük kell a robo-tanácsadót.
Az adatok gyűjtése céljából kérdőíveket küldtünk el 80 kérdéssel a részt vevő robo-tanácsadóknak. Minden platformon élő számlát kaptunk vagy nyitottunk, és a fiókkal gyakorlati teszteket végeztünk. Szigorúan teszteltük az egyes platformokat, a kezdő, középhaladó és haladó befektetők szempontjából. Számos olyan cég, amelyet megvizsgáltunk, New York-i irodáinkban személyesen demonstrálta platformjaikat és szolgáltatásaikat.
A kérdőívekből, a platformok gyakorlati teszteléséből és a platformok demonstrációiból mindegyik kategóriát pontoztuk, majd a kategóriák pontszámait egyesítettük az egyes brókerekre.
Az értékelési kategóriák
Az egyéni felhasználót szem előtt tartva kritikusan megvizsgáltuk a robo-tanácsadók által nyújtott szolgáltatásokat és technológiákat. Az elemzést kilenc kategóriába soroltuk, az egyes tanácsadókat több változóra osztva, hogy értékeljük a teljesítményt minden alkalmazható kategóriában. A teljes díj pontszáma a kategóriák átlaga.
| ÉRTÉKELÉSI KATEGÓRIÁK | ||
|---|---|---|
| Áttekintési kategória | súlyozás | változók |
| Fiók beállítása | 5% | 6 |
| Célmeghatározás | 15% | 7 |
| Számlaszolgáltatások | 10% | 7 |
| Portfólió tartalma | 15% | 7 |
| Portfólió menedzsment | 20% | 4 |
| Felhasználói tapasztalat | 15% | 6 |
| Vevőszolgálat | 5% | 5 |
| Oktatás és biztonság | 5% | 6 |
| díjak | 10% | 3 |
Minden befektető különféle igényekkel rendelkezik. A kezdőknek egy robo-platformon van szükségük egy könnyen használható felülettel és oktatási forrásokkal, míg a haladóbb felhasználóknak kockázatelemző eszközökre, kereskedési platformokra, portfóliókezelésre és több cél-alapú opcióra van szükségük.
Beruházási tanácsadók és brókerkereskedők
A felülvizsgálati folyamat során megtudtuk, hogy kétféle vállalkozás kínál automatizált portfóliókat. Szabályozási és jogi okokból szolgáltatásaik jelentősen különböznek egymástól. A befektetési tanácsadóként nyilvántartásba vett vállalkozások segítenek ügyfeleiknek a célok meghatározásában, és konkrét és irányított tanácsadást nyújthatnak. A brókerkereskedőként regisztrált vállalkozások számára korlátozott a célzott tanácsadás nyújtása, ám nagyobb rugalmassággal bírnak olyan szolgáltatások nyújtása szempontjából, mint például a testreszabható befektetési lehetőségek és a fedezeti kölcsönök.
Megjegyzés a portfólió teljesítményéről
Több okból is úgy döntöttünk, hogy kizárjuk a portfólió teljesítményét a felülvizsgálati kritériumokból. A fő ok az, hogy minden ügyfélnek konkrét, személyre szabott célja van, amikor a robo-tanácsadón keresztül befektetnek. Egyesek konzervatívabb megközelítést keresnek, mások agresszív növekedést keresnek. Ezen felül minden befektetőnek különböző kezdési és befejezési dátumai vannak. Mivel ezeket a szolgáltatásokat úgy tervezték, hogy nagyon hosszú ideig használhassák, teljesítményük összehasonlítása olyan referenciaértékekkel, mint az S&P 500 vagy az MSCI All World Index egy olyan időtartamra, mint egy év, sőt akár három év is, elmarad a személyre szabásnak, hogy ezek a platformok ajánlat.
Egy másik ok az, hogy mindegyik szolgáltatónak átlagosan több mint 20 portfóliója áll rendelkezésre, és több szolgáltatónak lehetősége van arra, hogy testreszabja a portfóliókat, hogy a lehetőségek végtelenek legyenek. Lehetetlen összehasonlítani az almát az almával. Ehelyett úgy döntöttünk, hogy az egyik ilyen szolgáltató használatának általános tapasztalataira összpontosítunk. Mint ilyen, felvázoljuk, hogyan lehet megtervezni és kitűzni a célokat, valamint hogy mennyire átláthatóak az egyes robo-tanácsadói szolgáltatások, amikor információkat szolgáltatnak az ügyfeleknek.
Kikre a legjobbak?
Mivel az ügyfelek robo-tanácsadókat használnak pénzügyi tervezéshez, befektetéshez és céljaik nyomon követéséhez, az alábbi kategóriákba soroltuk a különböző platformokat erősségeik és gyengeségeik alapján:
- Legjobban a célok kitűzéséhez - Azoknak a robo-tanácsadóknak, akik jobban követik a személyes pénzügyi célok követését, azokat a platformokat ítéljük oda, amelyek a legtöbb segítséget nyújtják a célok kidolgozásában és meghatározásában, valamint a leginkább felhasználóbarát élményt nyújtják. Legjobb társadalmilag felelős befektetésért (SRI) - Az általunk áttekintett robo-tanácsadók közül sokan SRI lehetőségeket kínálnak, és kiemelik őket termékkínálatukban. Tekintettel az SRI, az ESG és a fenntartható befektetés iránti fokozott érdeklődésre, odaítéljük azokat a platformokat, amelyek ebben a kategóriában a legjobb lehetőségeket kínálják, ideértve az eszközválasztást, a kutatást és az oktatási anyagokat. Legjobb kezdőknek - Olyan platformokat kerestük, amelyek az út során nyújtják a legtöbb útmutatást, ideértve az oktatási eszközöket is, amelyek segítenek a kezdőknek a következő szintre jutni. Ebben a kategóriában fontos szempont az egyszerű indítás és a logikus munkafolyamat. Legjobb kifinomult befektetők számára - Egyes befektetők azt szeretnék, hogy portfólióik egy részét kezeljék, ezért olyan platformokat kerestünk, amelyek rugalmas, személyre szabható befektetési lehetőségeket és kutatási lehetőségeket kínálnak. Olyan fejlett számlaszolgáltatásokat is keresettünk, mint például a befektetői portfólió egyenleggel fedezett kölcsön felvételének lehetősége.
Fiók beállítása
Ez a kategória a feliratkozási folyamat egyszerűségének szintjét, valamint a cég ajánlatainak és díjainak átláthatóságát méri.
A befektetés korszakában egy egyszerű és könnyű felhajtóra van szükség az új és fiatalabb ügyfelek érdeklődésére, különösen a robo-tanácsadók számára, akik arra törekszenek, hogy kitörjenek a status quo-tól és a meglévő szabványoktól.
Ezt szem előtt tartva fontosnak találtuk a robo-tanácsadói platformok következő aspektusainak felmérését fiókbeállítási kategóriánkban:
- Online számlabeállításElszámla minimálissága A portfólió tartalmának a finanszírozást megelőző megismerésének lehetőségeA portfóliók testreszabhatóságaA portfóliók állíthatósága a célok alapján A regisztráció általános folyamata
Célmeghatározás
A célmeghatározó kategória osztályozza, hogy a befektetési célokat milyen mértékben tudja beépíteni.
A Robo-tanácsadókat sokféle befektető igényének kielégítésére tervezték. Míg egyesek egyszerűen csak le akarják verni a piacot és potenciálisan keresnek pénzt, mások a konkrétabb igények kielégítésére törekszenek. Azok a robo-tanácsadók, akik ügyfeleik számára olyan funkciókat nyújtanak, amelyek segítenek a célok kitűzésében, megtervezésében és nyomon követésében, jól szerepeltek ebben a kategóriában.
Az ilyen tulajdonságok alapján a robo-tanácsadók pontozásához az alábbi tulajdonságokat vettük figyelembe:
- Nyugdíjba vonulás: Van-e forrás ahhoz, hogy az ügyfelek kiszámolhassák, mennyi összegükre lesz szükségük a kényelmes nyugdíjhoz? Nagyméretű vásárlások (otthon, jármű stb.): Van-e olyan eszköz, mint például az ingatlan és a járműárak, amelyek segítenek az ügyfeleknek kitűzni a céljaikat? Főiskolai megtakarítások: Van-e olyan főiskolai költség-adatbázis, amelyben az ügyfelek megkereshetik megtakarítási céljaik meghatározását? Egyéb célok: A robo-tanácsadónak csak néhány előre beállított lehetősége van az ügyfelek számára, amelyek közül választhat, vagy megteremthetik-e az ügyfelek a saját céljaikat? Vannak kalkulátorok és eszközök e célok eléréséhez?
Számlaszolgáltatások
Fiókszolgáltatási kategóriánk az egyes platformok által nyújtott szolgáltatások mennyiségét és minőségét méri fel.
Az iparban nagyon sok robo-tanácsadó létezik. Néhányan mindent megkísérelnek fedezni, mások pedig konkrét felhasználási eseteket. Ebben a kategóriában, bár hasznos lehet sok szolgáltatás, ez csak akkor számít, ha a szolgáltatások kiváló minőségűek.
A következő szolgáltatásokhoz való hozzáférés alapján alapoztuk meg a pontszámokat ebben a kategóriában:
- Automatikus betétekKészpénz-ajánlatok és felszámított díjakKészpénz-egyenlegeken fizetett kamatBankingszolgáltatásokHatlakozási számlákkal szembeni visszalépés egyszerűségeSpecifikus részvények forgalmazása
Portfólió tartalma
Módszertanunk e fejezete meghatározza, hogy milyen típusú eszközosztályba lehet befektetni az ügyfelet. Mivel az összes robo-tanácsadó tőzsdei alapokat (ETF) kínál, fontolóra vettük, hogy az ügyfelek más eszközfajtákba is befektethetnek-e.
A pénzügyi eszközosztályok állandóan változó tája nyomást gyakorol a brókerek és a robo-tanácsadók számára, és arra készteti őket, hogy fontolják meg ezen új opciók kínálatát. Mivel ezek az új lehetőségek, mint például a társadalmilag felelős befektetés vagy a kriptovaluták megjelennek, a brókereknek és a robo-tanácsadóknak ki kell értékelniük őket, és meg kell határozniuk, hogy érdemesek-e vállalkozásuk számára, és életképesek-e befektetések ügyfeleik számára. Megvizsgáltuk a felajánlott befektetési alapokat és az ETF-eket annak meghatározására, hogy az egyes robo-tanácsadói szolgáltatások széles körű alap-szolgáltatókat tettek elérhetővé, büntetve azokat, akik csak saját tulajdonú alapokat kínálnak.
Portfóliótartalom kategóriánkban megvizsgáltuk, hogy a következő eszközosztályok állnak-e rendelkezésre az ügyfelek számára:
- Különálló részvényekKapcsolatos alapokRögzített jövedelemREITSzociális felelősségteljes opciókNem szabadalmaztatott ETF-ek és befektetési alapokEgyéb (kriptovaluta, forex stb.).
Portfólió menedzsment
Ez a szakasz megvizsgálja a portfóliók kezelésének módját, valamint az ügyfelek számára elérhető portfóliók figyelemmel kísérésére szolgáló funkciókat. Két, a portfólió teljesítményét befolyásoló intézkedés az egyensúly kiegyenlítése és az adókezelés. Megvizsgáltuk, mi indítja el a portfólió egyensúlyát és milyen gyakran fordul elő. Azt is megvizsgáltuk, hogy elérhető-e adóbevétel-beszedés, és milyen fiókméretre van szükség a szolgáltatás bekapcsolásához.
A portfólió teljesítménye és a célok felé tett előrehaladás megértése az egyik kulcsfontosságú szolgáltatás, amelyet a robo-tanácsadók nyújthatnak, ezért megvizsgáltuk a rendelkezésre álló jelentéseket és az adott haladás hiányában adott tanácsokat. Az olyan robo-tanácsadók, amelyek beépített portfólióelemzési jelentést nyújtanak, amely magában foglalja a más pénzügyi intézményeknél tartott eszközöket is, segítenek ügyfeleiknek megérteni a teljes nettó vagyonukat, ami része az általános teljesítmény megértésének.
A portfóliókezelés értékeléséhez az alábbi jellemzőket vizsgáltuk:
- Az automatikus kiegyensúlyozás gyakoriságaAz adóveszteségből származó betakarítás elérhetőségeA jelentések a cél előrehaladásáról, ideértve a portfóliók felosztásának módjait is, amelyek elégtelennek bizonyulhatnakA külső számlák konszolidációja jelentési és elemzési célokra
Felhasználói tapasztalat
A robo-tanácsadók egyik legfontosabb tulajdonsága a könnyű használat. Ennek oka az, hogy a robo-tanácsadók nagyrészt belépési rámpaként vannak kialakítva a kevésbé tapasztalt befektetők számára.
A felhasználói szempontok osztályozásakor a következő kritériumokat vették figyelembe:
- Az iOS-alkalmazás elérhetősége és az, hogy az asztali nézet összes funkcionalitása elérhető-eAz Android-alkalmazás elérhetősége, valamint az asztali nézet összes funkciója -Asztali munkafolyamat kínál-e feladatot, és hogy követ-e-e egy logikai utatDesktop-használhatóság és könnyű megtalálni a szükséges funkciókat, amikor szükségesekMobiltelefon-munkafolyamat és vajon egy logikus utat követ-eMobile használhatóság és könnyű megtalálni a szükséges funkciókat, amikor szükség van rájuk
Vevőszolgálat
Ez a kategória azt a folyamatot értékeli, amelyen az ügyfélnek át kell mennie, amikor valami rosszra fordul, vagy amikor az ügyfélnek további segítségre van szüksége. Kutató munkatársunk minden céget felhívott, különböző napszakokon áttekintve, rögzítve, hogy mennyi időbe telt az élő személy rendelkezésre állása, és a kapott válaszok minősége.
Ebben a kategóriában a legjobb pontszámok megkövetelik a robo-tanácsadótól, hogy ügyfeleinek hozzáférést biztosítson a következő segítségkeresési módokhoz:
- Online csevegés leendő ügyfelekhöz On-line csevegés meglévő ügyfelek számára
Oktatás és biztonság
Ez a kategória azt értékeli, amit a robo-tanácsadók kínálnak ügyfeleik oktatására annak érdekében, hogy kényelmesebbé tegyék őket a befektetések és a piac egésze számára. Itt figyelembe vesszük az ügyfelek vagyonának és információinak biztonságos megőrzése érdekében hozott biztonsági intézkedéseket is.
A kategória legmagasabb pontjai megkövetelik:
- Kiváló minőségű videók, amelyek segítik az ügyfeleket abban, hogy megértsék a szolgáltatás működését, és hogyan segíthetnek a jólét felépítésében. Világosan írt cikkek és blogbejegyzések segítik az ügyfeleket, hogy megértsék a szolgáltatás működését, és hogyan segítik elő a jólét megteremtésétA webhely gyakran feltett kérdéseinek elérhetősége és mélységeA platform titkosítási szintjeTwo- tényező-hitelesítés a mobil hozzáféréshez vagy az ismeretlen böngészőbe történő bejelentkezéshezA SIPC biztosítás rendelkezésre állása és mennyisége
Jutalékok és díjak
Ez a kategória értékeli a robo-tanácsadói platformok és szolgáltatások használatával járó költségeket.
Összehasonlítottuk az egyes robo-tanácsadók által nyújtott szolgáltatások jutalékait, több pontot adva az alacsonyabb költségekért. Az odaítélt pontokat úgy osztottuk el, hogy a csoport legalacsonyabb költségei megszerezzék a maximális pontszámot, frakciókkal (és alkalmanként nullákkal) a drágább robo-tanácsadóknak.
A kategória pontszámának meghatározásához az egyes robo-tanácsadók következő aspektusait vizsgáltuk:
- Kezelési díj szintekA véglegesítési díjakA ETF-ek és MP-k alapjául szolgáló díjak átlaga
Hogyan frissítjük az adatokat
Robo-tanácsadói rangsorolásunk az áttekintés elvégzésének idején rendelkezésre álló összes információn alapul. Megállapításainkat szeptemberben végeztük el Tisztában vagyunk azzal, hogy a robo-tanácsadók folyamatosan módosítják a platformokat, fejlesztik a termékeket és módosítják az árakat, és a véleményeinkben szereplő adatok időről időre változhatnak. Gyakran kapcsolatba lépünk az összes rangsorunkban szereplő vállalkozással, hogy figyelemmel kísérhessük frissítéseinket.
Következtetés
Ahogyan a robo-tanácsadói véleményeink során kijelentjük, minden befektető egyedi, és a személyes célok alapján eltérő igényekkel rendelkezik. Úgy gondoljuk, hogy átfogó felülvizsgálati folyamatunk a lehető legteljesebben lefedi ezeket az igényeket, figyelembe véve az akkor rendelkezésre álló információkat. Bár mindig lesznek túlmutatók, bízunk benne, hogy a leghasznosabb módszertant alkalmaztuk a robo-tanácsadók áttekintésére és rangsorolására e platformok felhasználói körében a legnépszerűbb használati esetek szerint.
Köszönjük bizalmát.
