Tartalomjegyzék
- Mi az a nemzetközi ETF?
- A nemzetközi ETF megértése
- Feltörekvő piaci ETF-ek
- Példa
Mi az a nemzetközi ETF?
Nemzetközi tőzsdén forgalmazott alap (ETF) minden olyan ETF, amely kifejezetten külföldi alapú értékpapírokba fektet be. A fókusz globális, regionális vagy egy adott ország lehet, és részvények vagy fix kamatozású értékpapírokkal rendelkezhet.
Kulcs elvihető
- A Nemzetközi ETF egy tőzsdén forgalmazott alap, amely külföldi értékpapírokra specializálódott. A nemzetközi ETF nyomon követheti a globális piacokat, vagy követhet országspecifikus referenciaindexet. A kevésbé fejlett országok részvényeibe vagy kötvényeibe befektető ETF-eket feltörekvő piacoknak vagy határpiaci ETF-eknek nevezzük. A befektetők ezeket az ETF-eket felhasználhatják portfólióikhoz kapcsolódó földrajzi és politikai kockázatok diverzifikálására.
Bevezetés a tőzsdén forgalmazott alapokhoz (ETF)
A nemzetközi ETF megértése
A nemzetközi ETF-eket általában passzív módon fektetik be egy mögöttes referenciaindex körül, de az index alapkezelőnként jelentősen eltérhet. Néhány alap, különösen a széles globális lábnyomú vagy az előrehaladott gazdaságokba fektetõ alapok, nagymértékû diverzifikációt tud biztosítani azáltal, hogy több száz vállalatba fektet be.
Az egyetlen külföldi országba befektető ETF-k magasabb kockázatot hordozhatnak, mint a nemzetközi ETF-ek, amelyek befektetéseiket sok ország között terjesztik. Ha egyetlen országban jelentős recesszió vagy más pénzügyi nehézség merül fel, akkor az ETF-nek, amely csak az ott alapuló értékpapírokba fektet be, jelentős teljesítményhiány jelentkezhet. A nemzetközi ETF-ek egyre polárisabbak az amerikai befektetők számára az erős globális növekedés közepette. A globalizáció és a pénzügyi szabályozás terén elért haladás több pénzügyi piacot nyitott a külső beruházások számára. Általánosságban elmondható, hogy a nemzetközi ETF-ek költségarányai általában magasabbak, mint az átlagok, mivel a külföldön történő befektetés magasabb költségekkel jár.
Feltörekvő piaci ETF-ek
Az amerikai befektetők számára a nemzetközi alapok fejlett, feltörekvő vagy határ menti piaci befektetéseket tartalmazhatnak különféle eszközosztályokban. Ezek az alapok különböző kockázati és megtérülési szinteket kínálhatnak. Az országspecifikus megfontolások mellett a nemzetközi alapok különböző eszközosztályokat is kezeltek. A hitelviszonyt megtestesítő és a részvényalapok a két leggyakoribb, széles skálát biztosítva a befektetések számára. Az amerikai befektetők, akik konzervatívabb pozíciókat törekszenek, befektethetnek állami vagy vállalati adósságkibocsátásokba. A részvényalapok olyan változatos portfóliókat kínálnak tőkebefektetésekből, amelyeket különféle célokra lehet kezelni. Az adósság és a saját tőke keverékét kínáló eszközallokációs alapok kiegyensúlyozottabb befektetéseket biztosíthatnak, és lehetőséget biztosíthatnak a világ célzott régióiban történő befektetésekre.
Példa: A Vanguard Total International Stock ETF
A Vanguard Total International Stock ETF (NASDAQ: VXUS) 2011-ben indult, és globális részvényekbe fektet be, az amerikai részvények kivételével. Létrehozása óta a VXUS évente mintegy 4% -os hozamot szerzett a befektetőknek az FTSE Global All Cap ex-USA indexben szereplő globális vállalati részvények teljesítményének nyomon követésével. A cél-referenciaindex az Egyesült Államokon kívül tevékenykedő vállalatok nagy, közepes és kis kapitalizációjú részvényeit követi.
A VXUS-on tartott nemzetközi részvények egyedülálló lehetőséget kínálnak a befektetőknek a portfólió diverzifikálására mind a fejlett, mind a feltörekvő piacokon szerte a világon. A társaságok tengerentúli székhelyű részvénymozgása nem mindig mutat közvetlen összefüggést a belföldi részvényárakkal, ezáltal a befektetőknek lehetősége van kihasználni azokat a piaci mozgásokat, amelyek eltérhetnek az amerikai részvénypiacok változásaitól.
A Vanguard Total International Stock ETF az alap összes eszközének legalább 95% -át befekteti annak érdekében, hogy utánozza az FTSE Global All Cap ex USA index teljesítményét. A VXUS súlya Európában a legerősebb: 42, 5% -ot fektettek be a régióba, ezt követi a Csendes-óceán 29, 6% -a, a feltörekvő piacokon 20, 6%, Észak-Amerikában pedig 6, 6%. A legalacsonyabb részesedések követik az alap célindexét, beleértve a Royal Dutch Shell, a Nestlé, a Tencent Holdings és a Samsung Electronics részvényeseit.
