Mi az egzotikus jelzálog?
Az egzotikus jelzálog olyan típusú lakáshitel, amely az első néhány évben alacsonyabb havi kifizetéseket kínál, de nehezen érthető feltételek és magasabb jövőbeli kifizetések miatt magas kockázatúnak tekinthető. Az emberek gyakran egzotikus jelzálogkölcsönöket használnak drágább házak vásárlására, mint amennyit egyébként meg tudtak volna engedni. A háztulajdonosok egzotikus jelzálogkölcsönökbe is refinanszírozhatnak, hogy csökkentsék havi kifizetéseiket. Az egzotikus jelzálogkölcsönök, más néven nem hagyományos jelzálogkölcsönök, a jelzálogpiac kis részét teszik ki.
BETÖLÉS Egzotikus jelzálog
Egzotikus jelzáloggal a kifizetések drasztikusan növekedhetnek a kezdeti időszak után, az eredeti kifizetés kétszeresére vagy annál nagyobbra. Fizetési ütemtervük azt is okozhatja, hogy a hitelfelvevők többet fizetjenek, mint amennyit eredetileg kölcsön vettek.
A kizárólag kamatot igénylő jelzálogkölcsönök az egzotikus jelzálogtípusok egyik típusa. Ahelyett, hogy a háztulajdonosnak fizetnie kellene mind a tőkét, mind a kamatot, csak az első néhány év kamatfizetését követeli meg, ami kisebb havi összeget jelent. Ezeknél a jelzálogkölcsönöknél általában állítható kamatlábak vannak, így a kezdeti havi fizetés ugrálhat, ha a kamatláb növekszik, és a növekedés mellett, amikor a csak kamatot követő időszak véget ér, és a tőke visszafizetése szükséges.
Az egzotikus jelzálog másik típusa az állítható kamatú jelzálogkölcsön. Ez a kölcsön lehetővé teszi a háztulajdonosoknak, hogy válasszon egy másik összeget, amelyet havonta fizetnek. Még úgy is dönthetnek, hogy kevesebbet fizetnek, mint a fizetendő kamat.
A bevezetési időszak utáni kiszámíthatatlan havi kifizetések és a feltételek megértésének nehézségei mellett az egzotikus jelzálogkölcsönök egyik legfontosabb problémája az, hogy ha a háztulajdonosok eredetileg kivitték őket, mert csak nagyon alacsony havi fizetést tudtak volna megfizetni, előfordulhat, hogy engedheti meg magának, hogy a jövőben növekszik a fizetés. Egy hanyatló lakáspiacon, ahol a lakásárak csökkennek, a háztulajdonosok nem adhatják el otthonaikat, és nem is refinanszírozhatják a már nem megfizethető egzotikus jelzálogkölcsönöket. Az egyetlen választásuk a rövid eladás vagy a piacra zárás. Ez a forgatókönyv rendszeresen megtörtént a 2008-as lakhatási válság idején.
Hogyan befolyásolja a jelzálogkölcsön-szabályozás az egzotikus jelzálogkölcsönöket
A lakhatási válsághoz vezető fellendülési években rendelkezésre álló egzotikus jelzálogkölcsöket az új szabályozások illegálissá tették. Mások egyszerűen kihagyták a kedvezményeket, mivel a hosszú lejáratú jelzáloglevelek nagyon alacsony szintre estek, ami az egzotikus hiteleket kevésbé versenyképessé tette az alacsony jövedelmű vagy másodlagos jövedelemmel rendelkező hitelfelvevők számára.
A Dodd-Frank törvény alapján szigorúbb hitelezési előírások és a jelzálogkölcsön-hitelezők fokozottabb ellenőrzése ellenére az egzotikus jelzálogkölcsönök továbbra is aláírtak. Ezek a hitelfelvevők számára állítható kamatozású, csak kamatozású és korlátozott mértékben, kijelenthető jövedelemhitel formájában állnak rendelkezésre. A jelzálogkölcsön-hitelezők szintén hátrányos helyzetű második jelzálogkölcsönök, amelyek lehetővé teszik a hitelfelvevők számára, hogy kijátsszák a megfelelő hitelkereteket.
