Mi az a bróker?
Bróker olyan magánszemély vagy cég, amely díjat vagy jutalékot számít fel a befektető által benyújtott vételi és eladási megbízások végrehajtásáért. A bróker utal a cég szerepére is, amikor ügynöki ügynökként jár el, és jutalékot számít fel az ügyfélnek a szolgáltatásaiért. Az egész folyamat forradalmasította az internet által kiváltott paradigmaváltást.
Bróker
Bróker alapjai
Az ügyfelek megbízásainak végrehajtása mellett a brókerek kutatásokat, befektetési terveket és piaci információkkal is szolgálhatnak a befektetők számára. Emellett keresztirányban értékesíthet más pénzügyi termékeket és szolgáltatásokat, amelyeket brókeri vállalkozásuk kínál, például hozzáférést biztosít magánügyfelekhez, amelyek testreszabott megoldásokat kínálnak a nagy nettó értékű ügyfelek számára. A múltban csak a gazdagok engedhetik meg maguknak a brókert és beléphettek a tőzsdére. Az online közvetítés az akciós brókerek robbanását idézte elő, amelyek lehetővé teszik a befektetők számára, hogy alacsonyabb költségek mellett, személyre szabott tanácsadás nélkül folytassák a kereskedelmet.
Kulcs elvihető
- Bróker olyan magánszemély vagy cég, amely díjat vagy jutalékot számít fel a befektető által benyújtott vételi és eladási megbízások végrehajtásáért. A bróker hivatkozhat a cég szerepére is, amikor ügynökként jár el, és jutalékot számít fel az ügyfél számára. A diszkont brókerek ügyleteket hajtanak végre az ügyfelek nevében, de általában nem nyújtanak befektetési tanácsadást.A teljes körű szolgáltatást nyújtó brókerek végrehajtási szolgáltatásokat, valamint testreszabott befektetési tanácsokat és megoldásokat nyújtanak.A brókerek regisztrálnak a FINRA-nál, míg a befektetési tanácsadók regisztrálnak a SEC mint RIA.
Kedvezmény vs. teljes körű szolgáltatást nyújtó brókerek
A diszkont brókerek sokféle ügyletet lebonyolíthatnak egy ügyfél nevében, amelyért csökkentett jutalékot számítanak fel, kereskedésenként 5–15 USD tartományban. Alacsony díjstruktúrájuk alapja a volumen és az alacsonyabb költségek. Nem kínálnak befektetési tanácsadást, és a brókerek általában jutalmat kapnak, nem pedig jutalékot. A legtöbb diszkont bróker online kereskedési platformot kínál, amely egyre több önálló befektetőt vonz.
A teljes körű szolgáltatást nyújtó brókerek számos szolgáltatást kínálnak, ideértve a piackutatást, a befektetési tanácsadást és a nyugdíjazás tervezését, a teljes befektetési termékcsalád mellett. Ezért a befektetők számíthatnak arra, hogy magasabb jutalékokat fizetnek a kereskedelmükért. A brókerek kompenzációt kapnak a brókercégtől, a kereskedelmük volumene, valamint a befektetési termékek eladása alapján. Egyre több bróker kínál díjalapú befektetési termékeket, például kezelt befektetési számlákat.
Ingatlan brókerek
Az ingatlaniparban a bróker engedéllyel rendelkező ingatlanszakértő, aki tipikusan az ingatlan eladóját képviseli. A bróker feladatai, amikor az eladónál dolgozik, a következők lehetnek:
- Az ingatlanok piaci értékeinek meghatározása.Az eladásra szánt ingatlan felsorolása és hirdetése.Az ingatlan bemutatása potenciális vásárlók számára.Az ügyfelek tanácsadása az ajánlatokkal, a rendelkezésekkel és a kapcsolódó kérdésekkel kapcsolatban.Ajánlatok benyújtása az eladónak mérlegelésre.
Nem ritka, ha egy ingatlanügynök dolgozik egy vevőnél, ebben az esetben a bróker felelős:
- Az összes ingatlan megkeresése a vevő kívánt területén árkategória és kritériumok szerint rendezve.Az első ajánlat és vétel-megállapodás elkészítése egy vevő számára, aki egy ingatlanra vonatkozó ajánlatot tesz. és javítási tárgyalások. A vevőnek az ingatlan bezárásáig és birtoklásáig történő segítése.
Brókeri rendelet
A brókerek regisztrálódnak a Pénzügyi Ipari Hatóságnál (FINRA), a bróker-kereskedők önszabályozó testületén. Az ügyfelek kiszolgálása során a brókerek magatartási szokásainak megfelelnek az „alkalmassági szabályon” alapuló viselkedésnek, amely ésszerű okokból indokolja egy adott termék vagy befektetés ajánlását. A szabály második része, amelyet általában „ismeri az ügyfelet” vagy KYC-vel foglalkozik, amelyeket a brókernek meg kell tennie ügyfelei és megtakarítási céljaik azonosítása érdekében, ami segít nekik megteremteni az ajánlás ésszerű indokát. A brókernek ésszerű erőfeszítéseket kell tennie az ügyfél pénzügyi helyzetéről, adózási helyzetéről, a befektetési célokról és az ajánlás megfogalmazásához felhasznált egyéb információk megszerzéséről.
Ez a magatartási színvonal jelentősen különbözik az Értékpapír- és Tőzsdebizottságnál (SEC) nyilvántartott befektetési tanácsadóként regisztrált pénzügyi tanácsadókra alkalmazott standardtól. Az 1940. évi befektetési tanácsadókról szóló törvény értelmében a RIA-k szigorú bizalmi előírások szerint működnek, hogy mindig az ügyfél érdekében álljanak, miközben díjaikat teljes mértékben közzéteszik.
Az Egyesült Államokban az ingatlanügynökök mindegyik állam engedéllyel rendelkeznek, nem pedig a szövetségi kormány. Minden államnak saját törvényei vannak, amelyek meghatározzák az ügyfelek és brókerek közötti kapcsolatok típusát, valamint a brókerek kötelezettségeit az ügyfelek és a lakosság tagjai felé. (A kapcsolódó olvasmányhoz lásd: „Befektetési tanácsadó vs. bróker: Mi a különbség?”)
Brókerek valós világ példája
Ez a négy legfontosabb amerikai szabályozott bróker biztosítja a befektetők és a kereskedők számára a pénzügyi piacokhoz való hozzáférést. Brókeri kamatlábak 2019 májusától.
TD Ameritrade: A TD Ameritrade Holding Corporation (AMTD) részvényekkel, opciókkal, tőzsdén forgalmazott alapokkal (ETF), befektetési alapokkal, határidős szerződésekkel és fix kamatozású befektetésekkel folytat kereskedelmet. A nembraskai székhelyű Omaha bróker 11 millió számlát szolgáltat, amelyek összesen meghaladja az 1 billió dollár vagyont, és kereskedelemenként 6, 95 dollár átalánydíjat számít fel.
Charles Schwab: A Charles Schwab Corporation (SCHW) megkönnyíti a kereskedelmet a legtöbb pénzügyi piacon, a fedezetnyújtási és pénzkezelési szolgáltatásokkal együtt. A bróker 46 államban több mint 330 tégla- és habarcskezelő helyet működtet, és összesen 3, 36 trillió dollárt bonyolít le. A kereskedők 4, 95 dollár átalányt fizetnek a készletek kereskedelmére.
E * KERESKEDELEM: Az 1982-ben alapított E * TRADE Financial Corporation (ETFC) különféle értékpapírokkal folytat kereskedelmet, több mint hárommillió brókerszámlával rendelkezik, 285 milliárd dollár ügyfél vagyonnal. A bróker az ügyfeleknek befektetéssel kapcsolatos oktatási forrásokat kínál, amelyek segítenek garantálni a kereskedelemben fizetett jutalék mértékét.
Interaktív brókerek: Az Interactive Brokers Group, Inc. (IBKR), több mint 150 milliárd dolláros ügyféltőkével, a rendelkezésre álló legalacsonyabb jutalékokat kínálja, részvényenként 0, 005 dolláronként, üzletágonként legalább 1 dolláronként. A bróker világszerte csatlakozik bármilyen elektronikus tőzsdéhez, amely lehetővé teszi a részvények, opciók és határidős határidők kereskedelmét. Az ügyfelek számos eszközhöz férhetnek hozzá a pénzügyi piacok nyomon követéséhez és elemzéséhez.
