Mi az a Blue-Chip index?
A blue-chip index egy olyan index, amely nyomon követi a közismert és jól ismert és pénzügyileg stabil részvénytársaságok részvényeit - úgynevezett blue chips. A blue-chip részvények olyan vállalatokat képviselnek, amelyek következetes hozamot biztosítanak a befektetőknek, ezáltal kívánatos befektetéseket eredményezve. A blue-chip társaságokat egy ipar vagy gazdaság relatív erejének mérőszámának tekintik.
A blue-chip index egy harangmérő, azaz a hírjelentések és az elemzők hajlamosak kiemelni a nagyobb blue-chip tőzsdeindexek, például az S&P 500 és a Dow Jones ipari átlag (DIJA) teljesítményét minden nap.
Kulcs elvihető
- A blue-chip indexet alkotó blue-chip részvények kívánatos befektetések, amelyek következetes megtérülést biztosítanak a befektetőknek. A blue chip-ek stabil jövedelemnövekedést mutatnak, és hajlamosak folyamatos osztalékot fizetni.A leginkább figyelemre méltó blue-chip indexek a S&P 500 és a Dow Jones ipari átlag. A blue-chip tőzsdén forgalmazott alapok (ETF-k) lehetővé teszik a befektetők számára, hogy különféle blue-chip részvényeket vásároljanak, szemben az egyes részvények kiválasztásával járó nagyobb kockázattal.
Hogyan működik a Blue-Chip index?
A blue-chip index célja a stabil stabil részvények különféle kitettségeinek elérése, az egyes részvények kiválasztása helyett egy tőzsdén forgalmazott alap vagy index alap részvényeinek megvásárlásával. A DIJA és az S&P 500 mellett a blue-chip indexekre példa a New Europe Blue Chip Index (NTX), amely a Közép-, Kelet- és Délkelet-Európában forgalmazott 30 legfontosabb részvényt követi, és a DAX Index, amely a legjobb 30 vállalat a frankfurti tőzsdén.
A blue chip kifejezés a póker játékból származik, ahol a legnagyobb névleges chip kék színű. Noha nincs egyetemes meghatározás arról, hogy mi képezi a blue-chip társaságot, mindazon tulajdonságok vannak, amelyek mindegyik társaságnak megvan.
Egyrészről minden kék zseton a stabil jövedelemnövekedést mutat, és a részvényeseket jutalmazza úgy, hogy többletnyereséggel fizetnek osztalékot. Ezen túlmenően sok vállalat jelentős versenyelőnyökkel rendelkezik, amelyek lehetővé teszik vezetői pozíciójuk megtartását egy adott iparágban. Sok idősebb befektető úgy találja, hogy a blue-chip indexek optimális egyensúlyt teremtenek a kockázat és a haszon között, amely illeszkedik az ideális nyugdíjazási portfólióhoz.
Számos közismert ETF létezik a piacon, de csak egy maroknyi figyelemre méltó blue-chip ETF-t tartalmaz, amelyek követik a blue-chip indexeket, köztük az SPDR S&P 500 és az iShares Core S&P 500 ETF, amelyek követik az S&P 500-at.
Különleges megfontolások
Az igazság egy blue-chip index, mint például a Dow 30 mindössze 30 részvény teljesítményét követi nyomon, amikor a teljes befektetési unió több ezer eszközből áll. Ehelyett a befektetők az S&P 500-at - az első 500 vállalkozás piaci kapitalizációval súlyozott mutatóját - használják referenciaértékként a tőzsde számára. Az iparágak és ágazatok szélesebb skáláját kínálja, amelyek gyakran hiányoznak a hagyományos blue-chip indexből.
Eközben a Dow 30 nagyobb hangsúlyt fektet az árra, nem pedig a szokásos piaci tényezőkre, mint például a lendület, méret, érték és piaci kapitalizáció. Ennek során a Dow 30 kizárja az Egyesült Államok tőzsdei legjobban teljesítő és legdinamikusabb vállalatait, köztük az Amazonot (AMZN), az Alphabet (GOOGL) és a Facebookot (FB).
Példa egy Blue-Chip indexre
Vannak olyan figyelemre méltó tőzsdei alapok (ETF), amelyek követik a blue-chip indexeket. Az S&P 500 index után az SPDR S&P 500 ETF (SPY) és az iShares Core S&P 500 ETF (IVV) ETF. A DIJA-t követõ egyik legfontosabb ETF az SPDR Dow Jones ipari átlag ETF (DIA).
A SPY volt az első ETF, amelynek kezdete 1993-ban nyúlik vissza, és 257 milliárd dolláros kezelt vagyonnal (AUM) 257 milliárd dolláros aktívummal nőtte ki magát. A IVV-nek 178 milliárd dollár AUM-ja van, és 2000-ben kezdte meg működését. Ez a két ETF viszonylag egyszerűen kereskedett az S&P 500-tal, 50 bázisponton belül, teljes hozam alapján az elmúlt öt évben. Az 1998-ban elindított DIA ETF 20, 7 dolláros számlával rendelkezik AUM-ban.
