MI A Készpénzfelhalmozási módszer
A készpénzfelhalmozási módszer a különféle készpénzértékű életbiztosítási kötvények összehasonlításának általános módszerére vonatkozik. Feltételezi, hogy a politikák haláleseti előnyei azonosak és változatlanok. A két kötvénybe befizetett díjak közötti különbséget ezután az idő múlásával értékelik.
Pénzfelhalmozási módszer lebontása
A készpénzfelhalmozási módszert a politikák költséghatékonyságuk szerinti rangsorolására használják. A házirendek ezen módszer alkalmazásával történő összehasonlításakor a jobb politikának tekintik azt, amelyik a legtöbb készpénzértékkel rendelkezik a próbaidőszak végén. Ez az összehasonlítás megköveteli, hogy az összehasonlítási időszakban az egyes kötvényekre fizetett díjak azonosak legyenek. Ha ezek nem azonosak, akkor a kettő közötti különbséget el kell helyezni az alma-alma összehasonlítás érdekében.
Például, ha az első kötvény után fizetett éves díj 1400 dollár, a második kötvényéért pedig 1100 dollár, akkor a készpénzfelhalmozási módszer szerint 300 dollárt kell elkülöníteni. Erre a pihentetési számlára kamatlábat kell alkalmazni. Ha például a kamatláb például 4% volt, akkor az pihentetett számlán az első év végén 312 dollár lesz.
Ezután módosítani kell az alacsonyabb díjjal járó kötvény névértékét. Tegyük fel, hogy mindkét kötvény 250 000 dollár. Vegye figyelembe a politikát az alacsonyabb prémiummal, és vonja le a területpihentetés 1. évi értékét. A példában az első kötvény díja továbbra is 250 000 dollár marad, míg a második kötvénynek 312-rel 249 688 dollárra kell csökkennie.
E kiigazítások után az első kötvény készpénzértéke egy adott időtartamra egyenértékű a második kötvény készpénzértékével. A jobb érték az a politika, amelyik a legtöbb készpénzértékkel rendelkezik a megadott futamidő végén, mondjuk 15 év.
A készpénzes felhalmozási módszer előnyei és hátrányai
A készpénz-felhalmozott módszer a leggyakoribb módszer a készpénzértékű életbiztosítási kötvények összehasonlításához, amelyek egy adott időtartammal szemben egy életre nyújthatnak fedezetet. Úgy működik, amíg az összehasonlítás során az egyes kötvényekben azonos kamatlábat fizetnek. A módszer alkalmazható az egész élet, a változó élet és az egyetemes életpolitikák értékelésénél.
Amit a készpénzfelhalmozás nem tud megtenni, annak meghatározása, vajon az életbiztosítás összességében jobb választás lehet-e, szemben a készpénzérték-politikák egyszerű összehasonlításával.
A készpénzérték-biztosítás általában a magasabb biztosítási díjakkal jár, mint a határidős biztosítás, a készpénzérték elem miatt. A legtöbb pénzbeli értékű életbiztosítási kötvény rögzített díjfizetést igényel, amelynek egy részét a biztosítási költségekre fordítják, a fennmaradó összeget készpénzérték-számlára helyezik. A készpénzérték-számla csak szerény kamatot keres, az adókat a felhalmozott jövedelemre halasztják.
Fontos figyelembe venni a készpénzérték-politikákkal kapcsolatos díjakat és egyes esetekben a rejtett költségeket is. Gyakran jobb választás lehet a terminus megvásárlása és a többi befektetése.
