Tartalomjegyzék
- A Buffett-filozófia
- Nike Inc.
- Burlington Northern Santa Fe Corp.
- ConocoPhillips
- Costco
- A Coca-Cola Company
- Procter & Gamble
- Alsó vonal
A Buffett-filozófia
Warren Buffett az értékbefektetés támogatója, amely arra számít, hogy olyan részvényeket találjon, amelyeket belső értékükhöz viszonyítva alulértékeltek. A Buffett-skálán a legnagyobb súlyt a pénzügyi mutatók, például az ár / könyv (P / B), ár / eredmény (P / E), a saját tőke megtérülése (ROE) és az osztalékhozam képezik. Ezen túlmenően olyan társaságokat keres, amelyekben van, amit úgynevezett „gazdasági ároknak” hívnak fel - nagy akadályokat támaszt a belépés előtt egy olyan versenytárs számára, aki esetleg be akar lépni a piacra és lerontja a haszonkulcsokat.
Nike Inc.
A Nike (NYSE: NKE) név szinonimája a nagy teljesítményű cipőknek, de a vállalat messze túlmutat a pusztán a lábbelik mellett, és jelenleg a ruházati cikkek, a sportcikkek és a sportos hajlamúak számára is vezetõ vezetõje. A Nike szinte minden piacon, amelyben részt vesz, a 1. hely, így magas haszonkulcsot eredményez. A Nikenek is erős mérlege van, közel 4 milliárd dollár készpénzzel, és alig van adóssága. Ez a vállalat komoly támadásokat hajt végre Kínában és más fejlődő gazdaságokban is, és a világ egyik legerősebb és leginkább felismerhető márkája van.
Burlington Northern Santa Fe Corp.
© 2011 Ryan C Kunkle, az About.com Inc. engedéllyel rendelkezik.
Buffett valóban hisz ebben a társaságban - annyira, hogy 34 milliárd dollárt költött rá november 3-án. Ez az áruszállító vasúti társaság vagy közel 50 000 útvonalon mérföldet birtokol vagy bérbe az Egyesült Államokban és Kanadában. A Burlington Northern (NYSE: BNI) szinte mindent szállít, aminek következtében a gazdaság megy, a fogyasztási cikkektől és az autóipartól a fűrészáráig, kőolajig és szénig.
A vasúti szolgáltatókat, például a BNI-t az erősödő gazdaság „korai ciklusának” kedvezményezettjeinek tekintik; amikor a tevékenység recesszió után felgyorsul, a közlekedési társaságok általában az elsők között vannak, akik megnövelik a megrendeléseket, valamint a megnövekedett eladásokat és bevételeket. A Burlington Northern szintén piaci alacsonyabb P / E és praktikus 2% -os osztalékhozamot képvisel.
ConocoPhillips
ConocoPhillips
A ConocoPhillips (NYSE: COP) egy integrált energiaipari vállalat, amely részt vesz az olaj- és gázipar minden területén, mindent megtesz a fúrástól a finomítással egészen a finomított termékek, például benzin, földgáz és ipari felhasználású petrolkémiai termékek eladásáig.
A vállalati részvények több mint felére csökkent az elmúlt 18 hónapban, mivel a globális recesszió büntette az energiaárakat, és a finomítási különbözetek az elmúlt egy évtized legalacsonyabb szintjére estek. De a kőolaj visszapattanása és a menedzsment néhány körültekintő döntése a kiadások csökkentése érdekében segített egy alapot képezni az állomány alatt, amely alig tizenötszörös jövedelemmel kereskedik, miközben közel 4% -os osztalékot fizet.
Costco
Costco
A kedvezményes raktárak üzemeltetője évtizedek óta határozza meg a "lassú és állandó" fogalmat. A haszonkulcs korlátozásának szigorú filozófiája szerint működik, hogy az ügyfelek olcsóbb árakat érjenek el, amikor csak a Costco (Nasdaq: COST) alkalmazza a társaságot. A tagok éves díjat fizetnek a Costco számára az üzletekben történő vásárlás jogáért, és a legtöbb Costco kártyabirtokos azt fogja mondani, hogy egyetlen látogatás során több pénzt takaríthat meg, mint a tagsági költség. Eközben a tagsági díjak nettó jövedelemként, mint egy szikla esik a Costco alsó sorába.
A Costco elsősorban élelmiszerboltot, termelést és fogyasztási cikket árusít, de a Costco raktárában szinte bármit megtalálhat, beleértve a ruhákat, elektronikát, szezonális árukat, ékszereket és háztartási cikkeket.
A Coca-Cola Company
Justin Sullivan / Getty Images
Buffett évtizedek óta birtokolja az azonos nevű üdítőital-készítőt, és ez volt az egyik legsikeresebb gazdasága. A Coca-Cola (NYSE: KO) továbbra is növekszik az egész világon, egyedülálló stratégiáját követve, elsősorban szirupot és koncentrátumot árusít a palackozóknak és az éttermeknek, amelyek ezután elkészítik a késztermékeket, amelyeket az élelmiszerboltokban és éttermekben látnak.
Miközben az amerikai piac kissé telített, a vezető márka és a magas haszonkulcsok miatt a Coca-Cola készpénz tehénévé válik - évről-évre megbízható jövedelem forrása. Ezen túlmenően a vállalat generálja az oroszlánrészét a külföldi értékesítésben, és erős terméknövekedést mutat a feltörekvő piacokon, például Indiában, ahol az értékesítés több mint 25% -kal nőtt az elmúlt évben. Ehhez a részvényhez hozzáadva a 3% -os osztalékhozamot.
Procter & Gamble
Corbis a Getty Images segítségével
Biztonságos fogadás, ha azt mondjuk, hogy Amerikában minden házban van legalább egy Procter & Gamble (NYSE: PG) termék. A társaság Goliath fogyasztási cikkek, olyan márkákkal, mint Tide, Bounty, Pampers, Head & Shoulders, Gillette, Olay, Crest, Oral-B, Dawn, Downy és Duracell. A P&G hosszú távú stratégiája az, hogy csak azokon a piacokon versenyezzen, ahol 1. vagy 2. piaci részesedéssel rendelkezik, és termékeket árusítson, ha nem tudja elérni ezt a vezetői pozíciót. A legnagyobb piaci részesedés lehetővé teszi a PG számára, hogy könnyedén emelje a termék árait, amikor az elemek gyártási költsége megemelkedik.
A PG-nek szintén 3% -os osztalék hozama és alacsony P / E szorzata 13-szoros jövedelemmel - a tőzsdei átlag alatt.
Alsó vonal
Nincs szégyen az, ha coailail befektető lenni, különösen akkor, ha ez a kabát Warren Buffett tulajdonában van. Noha az összes részvénybefektetés valamilyen kockázattal jár, a hat részvényből álló kosár diverzifikált módja annak, hogy részt vegyen egy olyan gazdaságban, amelynek számlái minden évben növekednek a legrosszabb recesszió után. Ezeknek a piacvezetőknek nagy a versenykorlátozása, méltányos árúak, és függetlenül attól, amit a rövid távú részvényárak mondnak, hosszú távú értéket kell biztosítaniuk a részvényesek számára. Amint maga Buffett elmondta, a piac rövid távon szavazógép, hosszú távon mérleg. Buffett hihetetlen képessége, hogy kiválassza a legnagyobb növekedési potenciállal rendelkező részvényeket, biztosítva azt, hogy a profitmérték mindig az ő javára váljon.
